АНТОН НИКИТИН

Акция: ФосАгро 
Тикер: PHOR
 
⭕ Позитивные моменты 
 
• Рост мировых цен на удобрения 
• Вертикальная интеграция.
• Высокая самообеспеченность ресурсами 
• Выплачивает дивиденды 
• Диверсификация продукции. Помимо фосфорных удобрений, ФосАгро производит азотные удобрения, индустриальные продукты, минеральное сырьё и кормовые фосфаты. 
• Новая стратегия развития 
 
⭕ Негативные аспекты 
 
• Санкционные риски 
• Риски, связанные с макроэкономической ситуацией 
• Высокая КС 
• Инфляционный рост затрат 
 
⭕ Дополнительно стоит учитывать 
 
• Чистая прибыль «ФосАгро» по РСБУ за 2025 год составила ₽72,6 млрд, снизившись на 2,8% по сравнению с ₽74,7 млрд в предыдущем году. 
• Выручка сократилась на 8,3% до ₽66 млрд против ₽72 млрд годом ранее.
• Менеджмент «ФосАгро» представил совету директоров стратегию развития компании до 2030 года, которая предполагает рост производства на 16% от уровня 2024 года — до 13,7 млн тонн в год к 2030 году. 
 
⭕ Дивиденды 
 
• На дивиденды будет направлено свыше 75% от свободного денежного потока при условии, если показатель чистый долг/EBITDA компании будет меньше 1х. Если чистый долг/EBITDA будет в диапазоне от 1х до 1,5х, на выплату будет направлено 50-75% от свободного денежного потока. Если этот показатель будет выше 1,5х, компания направит на дивиденды менее 50% от свободного денежного потока. Платят по кварталам. 
DSI = 0.5 
 
⭕ С точки зрения технического анализа 
 
• Таймфрейм 1 день: 
 
- тренд: восходящий 
- индикаторы: Указывают на наличие сильного восходящего тренда . Стохастик находится в зоне переупленности. ADX говорит наличии сильного восходящего тренда. 18 февраля цена пересекла снизу вверх 100 ЕМА и показывает восходящую тенденцию. 
- условия: при закрытии ниже 7093 руб. возможен сценарий разворота ( в шорт) 
 
• Таймфрейм 4 часа: 
 
- тренд: восходящий 
- индикаторы: Указывают на наличие сильного восходящего тренда . Стохастик находится в зоне переупленности. ADX говорит наличии сильного восходящего тренда. 
- условия: при закрытии ниже 7425 руб. возможен сценарий разворота (в шорт) 
 
⭕ Возможные варианты развития ситуации 
 
• Сценарий №1: При закреплении выше 7563
 📍Теоретическая цель 1: Уровень 8000

• Сценарий №2: Закрепление ниже 7259, вероятность похода до 
📍Теоретическая цель 1: Уровень 7043
 
‎Данный материал носит информационный характер и не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией или предложением о покупке или продаже указанной ценной бумаги.
‎
‎Также я веду свой блог:
‎
‎Ⓜ️ [в соцсети Mondiara](https://i.mondiara.com/i/r/Anton-Nikitin)
‎
‎🟡 [на Т-Пульсе](https://www.tbank.ru/invest/social/profile/ua1cec_invest?author=profile)
‎
‎🔵 [в Telegram](https://t.me/ua1cec_trading)
‎
‎Подписывайтесь на меня, ваша поддержка дороже [золота](https://i.mondiara.com/i/r/Anton-Nikitin)