АЛРОСА: АНАЛИЗ [ALRS]

📣 Мнение Альфа-Инвестиции. АЛРОСА — ведущий российский производитель алмазов. Его финансовые результаты сильно зависят от мировых цен на этот драгоценный камень. Из-за низких цен компания столкнулась с падением прибыли, отрицательным денежным потоком и увеличением долга.

Торговый план
• Продажа акций АЛРОСА: не ниже 38 руб.
• Срок: до 2 месяцев
• Цель: 36,1 руб.
• Потенциальная доходность: до 5%

Почему акции могут упасть

1. Разовая прибыль. В 2025 году компания получила значительную прибыль благодаря продаже доли в проекте «Катока». Без этого события АЛРОСА могла бы оказаться на грани убытков.

2. Отрицательный денежный поток и рост долга. В течение года свободный денежный поток был отрицательным, что привело к увеличению чистого долга и процентных расходов.

3. Слабый рынок алмазов. Цены на алмазы находятся на минимальных уровнях за последние пять лет. Их дальнейшее снижение может привести к убыткам и ускорению роста долга.

❗️ Риски
• Если цены на алмазы продолжат расти, акции могут не упасть.
• Рост цен на алмазы положительно скажется на акциях компании.
• Для контроля риска при формировании короткой позиции мы рекомендуем установить защитный стоп-приказ на уровне 39,7 руб.

Автор: Анатольев Арсений

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией

[mondiara.com](https://mondiara.com)
👆 Больше новостей и анализа 

Скачать приложение в [App Store](https://apps.apple.com/ru/app/m-o-n-d-i-a-r-a/id6475953453) 
Скачать приложение в [Google Play](https://play.google.com/store/apps/details?id=com.mondiara.app)

Пост взят с международного сервиса
для инвесторов и трейдеров 
[M O N D I A R A](https://i.mondiara.com/)

Источник: alfabank.ru